“Dê-me uma alavanca e um ponto de apoio e moverei o mundo” – Arquimedes
A frase célebre de Arquimedes poderia ser muito bem utilizada para o mundo de negócio. O ponto de apoio é a sua empresa e a alavanca é o capital de terceiros, que permite a aceleração do crescimento e o desenvolvimento de projetos.
Nessa publicação, vamos compreender sobre fazer captação de recursos com instituições financeiras, que podem ser realizadas com os Bancos Comerciais, Cooperativas de Crédito e Instituições de Fomento.
Quer saber mais sobre captação de recurso com terceiros?
Acesse nossas publicações anteriores sobre o tema:
Características das Captações
Em resumo, essas captações são realizadas com as seguintes características:
- Recursos de longo prazo, normalmente acima de 8 anos;
- Período de Carência para amortização da dívida: para desenvolvimento dos projetos, costumeiramente entre 1 e 2 anos;
- Benefício Fiscal com a redução dos juros da base de cálculo do imposto de renda;
- Garantias compatíveis com o porte do projeto e da empresa.
Adicionalmente, para as instituições de fomento:
- Taxa de Juros Subsidiadas (com custo inferior ao praticado pelas instituições de mercado ou, em alguns casos, inferiores ao próprio CDI;
- Maior flexibilidade com a constituição das garantias.
Com destaque para as instituições de fomento, as principais são:
- Banco Nacional de Desenvolvimento Econômico e Social – BNDES;
- Banco de Desenvolvimento de Minas Gerais – BDMG;
- Banco do Nordeste – BNB;
- Banco de Desenvolvimento de são Paulo – Desenvolve SP
Em geral, essas instituições possuem linhas específicas para o segmento de Saúde Suplementar. A principal delas é fornecida pelo BNDES, pela linha do FINEM Saúde, com remuneração composto pela TLP + Spread de 1,5% a.a.
Essa linha é destinada aos projetos no setor para desenvolvimento de projetos de construção, treinamentos, aquisição de móveis, equipamentos e etc. Ou seja, para praticamente todas as necessidades do segmento de saúde.
Um ponto de destaque para as captações com o BNDES está na sua forma de financiamento, com juros atrelados à TLP.
A Taxa de Longo Prazo – TLP – possui um componente fixo e outro atrelado ao IPCA. Em agosto, a TLP é apurada pelo IPCA +5,19%, que seria válida para todos os contratos firmados nesse mês, mas vigente para todo o período de contração:
Para que a cooperativa ou empreendedor possa acessar essas formas de financiamento, será necessária desenvolver as seguintes as seguintes etapas:
Vale destacar que a viabilidade do projeto é a peça chave para o sucesso na captação, o que permitirá analisar as projeções de fluxo de caixa e resultados esperados com o projeto, para que o nível de risco possa ser apurado de forma correta e, então, obter o financiamento.
Dessa forma, ao utilizar essas linhas de fomento, é possível garantir recursos de longo prazo, compatíveis com o ciclo de desenvolvimento do projeto ou empreendimento. Assim, assegura a liquidez de curto prazo e acelera o desenvolvimento da empresa.
Afinal, se uma alavanca permite ampliar a força do deslocamento, o ponto de apoio precisa ser igualmente consistente ao empenho dedicado.
